Prekyba parinktimis ir svertas: Paprasta pradedančiųjų apžvalga

Įvadas

Domina prekyba pasirinkimo sandoriais ir finansinis svertas, bet nežinote, nuo ko pradėti? Šios sąvokos gali skambėti bauginančiai, bet nesijaudinkite - mes viską paaiškinsime paprastai.

Šių priemonių supratimas gali padėti maksimaliai padidinti galimą akcijų rinkos pelną.

Taigi prisėskite ir pasiruoškite susipažinti su pasirinkimo sandorių prekybos ir sverto naudojimo pagrindais pradedantiesiems skirtoje apžvalgoje.

Prekybos pasirinkimo sandoriais ir sverto supratimas: Pradedančiųjų vadovas

Svertas pasirinkimo sandorių prekyboje reiškia strategiją, kai skolintas kapitalas naudojamas siekiant padidinti galimą investicijų grąžą. Kai prekiautojas naudoja svertą, jis gali kontroliuoti didesnę poziciją rinkoje turėdamas mažesnį kapitalą.

Pavyzdžiui, jei investuotojas įsigyja pasirinkimo sandorį už 500 JAV dolerių, o sverto koeficientas yra 10:1, jam reikės įdėti tik 50 JAV dolerių savo kapitalo. Tai padidina ir pelną, ir nuostolius, todėl pradedantiesiems svarbu suprasti su tuo susijusią riziką.

Pradedantieji prekiautojai gali nustatyti įėjimo ir išėjimo taškus atlikdami techninę pagrindinio vertybinio popieriaus analizę, stebėdami kainų pokyčius ir atsižvelgdami į rinkos tendencijas. Prekybos plano, į kurį įtraukti konkretūs įėjimo į sandorius ir išėjimo iš jų kriterijai, parengimas gali padėti pradedantiesiems prekiautojams išlikti drausmingiems ir išvengti emocinių sprendimų priėmimo.

Prekyba pasirinkimo sandoriais suteikia ribotos kritimo rizikos pranašumą, nes galima įsigyti pardavimo pasirinkimo sandorį arba pasinaudoti tokiomis strategijomis kaip dengtieji skambučiai, siekiant apsisaugoti nuo kritimo. Tačiau prekyba pasirinkimo sandoriais taip pat susijusi su rizika, pavyzdžiui, galimu visos sumokėtos įmokos praradimu, ypač jei pasirinkimo sandorio galiojimo laikas baigiasi pasibaigus pasirinkimo sandoriui. Prieš investuodami į pasirinkimo sandorius kaip į savo portfelio dalį, pradedantieji investuotojai privalo atidžiai apsvarstyti šiuos veiksnius.

Prekybos pasirinkimo sandoriais pagrindai

Prekybos parinktimis apibrėžimas

Prekyba pasirinkimo sandoriais apima sutarčių pirkimą ir pardavimą. Šios sutartys suteikia prekiautojui teisę pirkti arba parduoti akcijas už nustatytą kainą per tam tikrą laiką. Skirtingai nuo tradicinės prekybos akcijomis, kai perkamos ir parduodamos tikros akcijos, prekiaujant pasirinkimo sandoriais prekiautojai už šias sutartis moka priemoką.

Rizika prekiaujant pasirinkimo sandoriais apsiriboja už sutartį sumokėta priemoka. Toks nustatymas apsaugo investuotojus nuo galimų nuostolių. Svertas yra svarbus prekybos pasirinkimo sandoriais veiksnys. Jis leidžia prekiautojams mažesniu kapitalu kontroliuoti didesnę poziciją.

Nors finansinis svertas gali padidinti galimą grąžą, jis taip pat didina kapitalo praradimo riziką. Prekiautojai gali naudoti svertą tokioms strategijoms, kaip dengiamieji pirkimai ar apsauginiai pardavimai, įgyvendinti, kad apsidraustų nuo nuostolių esamose pozicijose.

Norint priimti pagrįstus sprendimus prekiaujant pasirinkimo sandoriais, labai svarbu suprasti pasirinkimo sandorio galiojimo terminą, vykdymo kainą ir piniginę vertę. Efektyvus portfelio valdymas taip pat priklauso nuo šio supratimo.

Parinkčių tipai

Yra du pagrindiniai pasirinkimo sandorių tipai, kuriais galima prekiauti: pirkimo ir pardavimo pasirinkimo sandoriai.

Pirkimo pasirinkimo sandoriai suteikia prekiautojui teisę pirkti akcijų už nustatytą kainą (vykdymo kainą). Kita vertus, pardavimo pasirinkimo sandoriai suteikia prekiautojui teisę parduoti akcijas už nustatytą kainą.

Kiekviena pasirinkimo sandorio rūšis turi savo priemoką, kurią prekiautojas turi sumokėti, kad įsigytų pasirinkimo sandorį. Rizika prekiaujant pasirinkimo sandoriais kyla dėl galimo sumokėtos premijos praradimo.

Investuotojai gali pasirinkti tinkamiausią pasirinkimo sandorio tipą savo prekybos strategijai, atsižvelgdami į savo rinkos perspektyvas ir rizikos toleranciją. Pavyzdžiui, prekiautojas, kuris mano, kad akcijų kaina kils, gali pasirinkti pirkimo pasirinkimo sandorį, o prekiautojas, kuris tikisi, kad akcijų kaina kris, gali pasirinkti pardavimo pasirinkimo sandorį.

Suprasdami įvairių rūšių pasirinkimo sandorių ypatybes ir tai, kaip jie atitinka jų investavimo tikslus, prekiautojai gali efektyviai naudoti pasirinkimo sandorių prekybą, kad padidintų savo portfelių grąžą ir valdytų riziką.

Pagrindiniai prekybos pasirinkimo sandoriais terminai

Prekyba pasirinkimo sandoriais apima prekybos sutartis, suteikiančias prekiautojams teisę pirkti arba parduoti vertybinius popierius už nustatytą kainą iki sutarties galiojimo pabaigos. Norint efektyviai orientuotis šioje rinkoje, svarbu žinoti pagrindinius terminus.

Pasirinkimo sandorių tipai, pavyzdžiui, pirkimo pasirinkimo sandoriai, pardavimo pasirinkimo sandoriai, dengtieji pirkimo sandoriai ir apsauginiai pardavimo sandoriai, turi įtakos prekybos strategijoms. Jie padeda valdyti riziką, gauti pajamų arba spekuliuoti rinka.

Dažniausiai vartojami terminai: vykdymo kaina, sumokėta premija, vidinė vertė, piniginė vertė, galiojimo pabaigos data ir grynoji pasirinkimo sandorio premija.

Kadangi finansinis svertas padidina galimą grąžą ir riziką, labai svarbu suprasti, kaip svertas veikia pasirinkimo sandorių prekyboje. Svertas leidžia prekiautojams valdyti didesnę poziciją su mažesniu kapitalu, tačiau gali lemti didesnius nuostolius, jei sandoris nepavyks.

Prekiautojai turėtų įvertinti sverto poveikį savo sprendimams valdyti riziką ir siekti investicinių tikslų prekiaujant pasirinkimo sandoriais.

Bendros pasirinkimo sandorių prekybos strategijos

Ilgasis skambutis

Ilgo pirkimo pasirinkimo sandorio strategija apima investuotojus, įsigyjančius pirkimo pasirinkimo sandorį dėl pagrindinio turto, pavyzdžiui, akcijų, už tam tikrą vykdymo kainą. Siekiama, kad iki pasirinkimo sandorio galiojimo pabaigos turto rinkos kaina viršytų vykdymo kainą.

Ši strategija leidžia prekiautojams pelnytis iš turto kainos kilimo neturint akcijų. Sumokėję premiją už pirkimo pasirinkimo sandorį, prekiautojai įgyja teisę pirkti turtą už vykdymo kainą. Tai suteikia svertą ir galimybę gauti didelę grąžą.

Investuotojai, taikantys ilgalaikio pirkimo strategiją, gali pasinaudoti rinkos poveikiu su ribota kritimo rizika. Daugiausia, ką jie gali prarasti, yra už pasirinkimo sandorį sumokėta premija. Ši strategija puikiai tinka "bulių" investuotojams, kurie tikisi, kad turto kaina kils.

Ilgasis pardavimo sandoris

Ilgasis pardavimo pasirinkimo sandoris yra pasirinkimo sandorių prekybos strategijos rūšis. Pagal šią strategiją prekiautojas perka konkretaus pagrindinio vertybinio popieriaus pardavimo pasirinkimo sandorį.

Pardavimo pasirinkimo sandoris suteikia prekiautojui teisę parduoti pagrindinį turtą iš anksto nustatyta kaina (vykdymo kaina) iki pasirinkimo sandorio galiojimo pabaigos datos. Tačiau prekiautojas neprivalo to daryti.

Šią strategiją investuotojai taiko, kai tikisi, kad pagrindinio turto kaina sumažės.

Ilgosios pardavimo strategijos privalumai:

• Ribota neigiama rizika
• Didžiausias nuostolis neviršija už pasirinkimo sandorį sumokėtos premijos.
• Užtikrina apsaugą nuo kritimo, jei rinkos kaina krenta.

Ilgosios pardavimo strategijos rizika:

• Rinkos kaina gali nesumažėti, kaip tikėtasi
• Sumokėtos priemokos praradimas, jei kaina nepasikeičia taip, kaip tikėtasi.

Prekyba pasirinkimo sandoriais, įskaitant ilgalaikio pardavimo strategiją, gali suteikti svertą ir potencialiai padidinti grąžą. Tačiau prieš įtraukdami jas į savo investicinį portfelį, investuotojai turi žinoti su jomis susijusią riziką.

Bull Call Spread

Bull Call Spread yra pasirinkimo sandorių prekybos strategija. Ji apima pirkimo pasirinkimo sandorio pirkimą ir kito pirkimo pasirinkimo sandorio su didesne vykdymo kaina pardavimą. Abiejų pasirinkimo sandorių galiojimo laikas yra toks pat.

Ši strategija naudinga prekiautojams, turintiems "bulių" rinkos perspektyvą. Joje naudojamas sverto efektas - pagrindinio turto kainos pokytis. Prekiautojai gauna pelno iš sumokėtų ir gautų priemokų skirtumo.

Tačiau yra ir rizikos. Ši rizika daugiausia susijusi su tuo, kad akcijų kaina neatitinka prekiautojo lūkesčių. Jei akcijų kaina nepakils taip, kaip tikėtasi, gali atsirasti nuostolių dėl už pirkimo pasirinkimo sandorį sumokėtos premijos.

Be to, "Bull Call Spread" apsauga nuo kritimo yra ribota. Jei vertybinių popierių rinkos kaina nukrenta žemiau pirkimo pasirinkimo sandorio vykdymo kainos, nuostoliai gali būti dideli.

Bear Put Spread

Bear Put Spread pasirinkimo sandorių prekyboje apima pardavimo pasirinkimo sandorio pirkimą. Tuo pat metu parduodamas kitas pardavimo pasirinkimo sandoris su mažesne to paties pagrindinio vertybinio popieriaus vykdymo kaina.

Šią strategiją prekiautojai naudoja norėdami gauti pelno iš nuosaikaus turto kainos sumažėjimo. Tai padeda apriboti riziką, palyginti su tiesioginiu pardavimo pasirinkimo sandorio pirkimu. Ši strategija suteikia ribotą apsaugą nuo kritimo, tačiau kartu leidžia gauti potencialų pelną, jei akcijų kaina sumažėtų.

Palyginti su kitomis pasirinkimo sandorių prekybos strategijomis, pavyzdžiui, ilguoju pardavimo sandoriu arba apsauginiu pardavimo sandoriu, "Bear Put Spread" leidžia investuotojams sumažinti už pasirinkimo sandorį mokamą premiją parduodant ir pardavimo pasirinkimo sandorį. Tai gali sumažinti bendras prekybos išlaidas ir padidinti galimą grąžą.

Naudoti "Bear Put Spread" sandorį naudinga, kai investuotojai yra nusiteikę priešiškai rinkos ar konkrečios akcijos atžvilgiu. Jis gali būti veiksmingas, kai siekiama pasinaudoti galimu pagrindinio turto rinkos kainos kritimu, išlaikant ribotą riziką. Be to, "Bear Put Spread" gali būti didesnio prekybos plano dalis, siekiant valdyti kritimo riziką ir padidinti portfelio grąžą.

Straddle

Prekiaujant pasirinkimo sandoriais perkamas pirkimo pasirinkimo sandoris ir pardavimo pasirinkimo sandoris už tą pačią vykdymo kainą ir galiojimo pabaigos datą tam pačiam pagrindiniam vertybiniam popieriui.

Ši strategija naudojama, kai prekiautojas tikisi reikšmingo akcijų kainų pokyčio, tačiau nėra tikras dėl krypties.

Sudarydamas pasirinkimo sandorį, prekiautojas gali gauti naudos iš kainų pokyčių, viršijančių vykdymo kainą ir sumokėtą grynąją pasirinkimo sandorio premiją.

Tokia tvarka leidžia gauti neribotą grąžą, jei akcijų kaina smarkiai pakistų, o rizika dėl kritimo neviršija už pasirinkimo sandorius sumokėtos premijos.

Pavyzdžiui, jei prekiautojas numato didelį pranešimą apie pajamas, kuris gali pakenkti akcijų kainai, sandoris gali padėti pasipelnyti iš rinkos svyravimų, neatsižvelgiant į akcijų kryptį po pranešimo.

Strangle

Pasirinkimo sandorių prekybos strategija apima pirkimo ir pardavimo pasirinkimo sandorio pirkimą arba pardavimą dėl to paties pagrindinio turto.

Jų vykdymo kainos skiriasi.

Šią strategiją prekiautojai naudoja norėdami gauti naudos iš didelio kainų judėjimo, nereikalaudami nuspėti krypties.

Strangle skiriasi nuo straddle strategijos, nes pirkimo ir pardavimo pasirinkimo sandorių vykdymo kainos skiriasi.

Tai suteikia prekiautojui daugiau lankstumo siekiant potencialaus pelno.

Prekiautojai dažnai renkasi "strangle" sandorį, kai tikisi didelio kainų pokyčio, tačiau nėra tikri dėl krypties.

Ji užtikrina ribotą riziką ir galimybę gauti didelę grąžą, jei rinka smarkiai pasikeistų.

Investuotojai, norintys apsaugoti turimą poziciją, naudoja "strangle", kad apsisaugotų nuo kritimo.

Naudojant pasirinkimo sandorių prekybos koncepcijas ir svertą, "strangle" strategija gali padėti prekiautojams padidinti grąžą ir kartu efektyviai valdyti riziką.

Prekybos pasirinkimo sandoriais privalumai

Prekyba pasirinkimo sandoriais turi privalumų, palyginti su kitomis prekybos formomis. Štai keletas privalumų:

• Naudodami finansinį svertą prekiautojai gali valdyti daugiau akcijų turėdami mažiau pinigų. Tai gali padidinti investicijų grąžą.
• Prekyba pasirinkimo sandoriais apriboja galimus nuostolius iki už pasirinkimo sandorį sumokėtos įmokos, taip užtikrindama apsaugą nuo kritimo.
• Strategiškai naudodami pirkimo ir pardavimo pasirinkimo sandorius, investuotojai gali veiksmingai valdyti riziką ir diversifikuoti savo portfelius.
• Prekyba pasirinkimo sandoriais suteikia lankstumo strategijoms, leidžiančioms pasinaudoti rinkos pokyčiais, pelno ataskaitomis ar dividendinėmis akcijomis.
• Pajamas galima gauti iš padengtų pirkimo ar pardavimo sandorių.
• Tinkamai suprasdami ir naudodamiesi pasirinkimo sandoriais, galite gauti didesnę grąžą, sumažinti riziką ir geriau valdyti portfelį.

Rizika, susijusi su prekyba pasirinkimo sandoriais

Prekiautojai, kurie prekiauja pasirinkimo sandoriais, turėtų žinoti apie su tuo susijusią riziką. Viena iš rizikų yra ta, kad pasirinkimo sandoriai gali tapti beverčiai, jei akcijų kaina kinta ne taip, kaip tikėtasi, ir dėl to prarandama sumokėta priemoka. Be to, sverto naudojimas prekiaujant pasirinkimo sandoriais gali padidinti riziką, nes nedidelis turto kainos pokytis gali sukelti didelių nuostolių. Siekdami suvaldyti šią riziką, prekiautojai gali naudoti tokias strategijas kaip dengiamieji pirkimai arba apsauginiai pardavimai, kad sumažintų kritimo riziką.

Investuotojams svarbu suvokti ryšį tarp vykdymo kainos ir turto rinkos kainos bei pasirinkimo sandorio pelningumo. Paskirstydami investicijas į skirtingą turtą, prekiautojai gali sumažinti riziką ir padidinti galimybes gauti pelno. Suprasdami prekybos pasirinkimo sandoriais riziką ir taikydami tinkamas rizikos valdymo strategijas, prekiautojai gali lengviau orientuotis sudėtingoje rinkoje ir apsaugoti savo pinigus.

Sverto naudojimas prekiaujant pasirinkimo sandoriais

Sverto apibrėžimas

Pasirinkimo sandorių prekybos svertas leidžia prekiautojams kontroliuoti didesnę poziciją turint mažesnį kapitalą. Pavyzdžiui, nusipirkus 50 JAV dolerių vertės akcijos pirkimo pasirinkimo sandorį už 5 JAV dolerių premiją, galima įsigyti 100 akcijų po 50 JAV dolerių už 500 JAV dolerių (be premijos).

Šis svertas gali padidinti grąžą, bet taip pat ir riziką. Naudodami finansinį svertą prekiautojai padidina rinkos pokyčių poveikį investicijoms. Tačiau nuostoliai taip pat gali būti didesni, jei sandoriai pakrypsta ne į gerąją pusę. Norint suformuoti veiksmingas pasirinkimo sandorių prekybos strategijas, labai svarbu suprasti finansinį svertą ir jo poveikį.

Kaip svertas veikia prekiaujant pasirinkimo sandoriais

Prekyboje pasirinkimo sandoriais naudojamas svertas, kad padidėtų pelnas ir nuostoliai. Prekiautojai gali kontroliuoti didelę poziciją turėdami mažiau pinigų.

Pavyzdžiui, prekiautojas gali nusipirkti 100 akcijų pasirinkimo sandorį už mažesnę kainą nei akcijos kaina.

Jei akcijos juda palankiai, grąža gali būti didelė. Tačiau nuostoliai taip pat gali būti dideli.

Pasirinkimo sandorių prekybos portfeliui svarbu valdyti riziką, susijusią su finansiniu svertu.

Naudojant tokias strategijas kaip dengiamieji skambučiai ar apsauginiai pardavimo sandoriai galima pagerinti prekybą.

Kad pasiektų savo investicinius tikslus, prekiautojai turi rasti pusiausvyrą tarp pelno didinimo ir rizikos ribojimo.

Analizės įrankiai, skirti prekybai parinktimis

Techninė analizė

Techninė analizė yra svarbi prekiaujant pasirinkimo sandoriais. Ji padeda prekiautojams nustatyti tendencijas ir įėjimo / išėjimo taškus.

Prekiautojai naudoja tokius rodiklius kaip slenkamasis vidurkis, RSI ir MACD, kad galėtų priimti pagrįstus sprendimus, remdamiesi ankstesniais kainų pokyčiais.

Diagramų modeliai, tokie kaip galva ir pečiai, dvigubos viršūnės ir dugnai bei trikampiai, taip pat naudojami siekiant numatyti būsimus kainų pokyčius.

Šių modelių analizė padeda prekiautojams kurti strategijas, kurios padėtų pasinaudoti vertybinių popierių kainų pokyčiais. Pavyzdžiui, prekiautojas gali naudoti ilgąjį pardavimo pasirinkimo sandorį meškų rinkoje arba padengtąjį pirkimo pasirinkimo sandorį, kad gautų pajamų iš esamų akcijų.

Naudodamiesi technine analize, galite įžvelgti rinkos tendencijas, o tai padeda prekiautojams valdyti riziką ir potencialiai uždirbti pelno.

Pagrindinė analizė

Prekyba pasirinkimo sandoriais apima dviejų tipų analizę:

• -Fundamentinė analizė:-
• Vertinama vidinė turto, pavyzdžiui, akcijų, vertė, siekiant numatyti kainų pokyčius.
• Atsižvelgiama į tokius veiksnius kaip įmonės finansinė būklė, rinkos tendencijos, dividendai ir pelno potencialas.
• Tiria valdymo kokybę, pramonės tendencijas ir konkurencinę padėtį, kad gautų įžvalgų.
• -Techninė analizė:-
• Dėmesys sutelkiamas į istorinius kainų modelius ir apimtis, kad būtų galima prognozuoti būsimas kainas.
• Norint suformuoti veiksmingas pasirinkimo sandorių strategijas, labai svarbu suprasti akcijų kainos santykį su jų vertybiniais popieriais, galiojimo pabaigos datą, vykdymo kainą ir mokamą premiją.
• Prekiautojai gali padidinti grąžą ir valdyti riziką naudodamiesi tokiomis strategijomis, kaip dengiamieji pirkimai, apsauginiai pardavimai ar išskleidžiamieji sandoriai.

Prekybos plano sukūrimas prekiaujant parinktimis

Tikslų nustatymas

Nustatydami prekybos pasirinkimo sandoriais tikslus, prekiautojai turėtų atsižvelgti į šiuos veiksnius:

• Pagrindinio turto kaina,
• Pasirinkimo sandorių vykdymo kaina,
• Sutarties galiojimo pabaigos data,
• su prekyba susijusi rizika ir
• Galima investicijų grąža.

Svarbu nustatyti konkrečius ir išmatuojamus tikslus. Tai gali padėti prekiautojams sutelkti dėmesį į strategijas:

• Valdykite riziką,
• maksimaliai padidinti pelną ir
• Apsaugokite savo kapitalą.

Pavyzdžiui, užsibrėžę tikslą gauti pajamų parduodami padengtuosius dividendinių akcijų pirkimo sandorius, investuotojai gali įveikti infliaciją ir gauti pasyvių pajamų.

Nustačius tikslą pirkti apsauginius pardavimo sandorius galima apsisaugoti nuo kritimo nepastovioje rinkoje ir kartu apriboti galimus nuostolius.

Apibrėžę aiškius tikslus ir suderinę juos su prekybos strategija, prekiautojai gali padidinti savo galimybes sėkmingai prekiauti pasirinkimo sandoriais. Tai galima pasiekti panaudojant kapitalo ir pinigų galią.

Įėjimo ir išėjimo taškų nustatymas

Prekiaujant pasirinkimo sandoriais, veiksmingai nustatant įėjimo taškus reikia atsižvelgti į keletą veiksnių:

• Pagrindinio turto rinkos kaina
• Sandorio įvykdymo kaina
• Galiojimo pabaigos data
• Pasirinkimo sandorio pelningumas

Analizuodamas šiuos kintamuosius, prekiautojas gali strategiškai įvesti pirkimo pasirinkimo sandorį, jei rinka yra palanki bulių rinkai, arba inicijuoti pardavimo pasirinkimo sandorį, kad apsisaugotų nuo kritimo.

Be to, analizuodamas už pasirinkimo sandorį sumokėtą premiją, vidinę ir išorinę vertę, prekiautojas gali priimti pagrįstus sprendimus.

Nustatant geriausius išėjimo taškus prekiaujant pasirinkimo sandoriais reikia įvertinti:

• Investicijų grąža
• Galimi pavojai
• Rinkos sąlygos

Tokie veiksniai, kaip akcijų judėjimas, pelno ataskaitos ir dividendų išmokos, gali turėti įtakos tam, kada investuotojas turėtų uždaryti savo poziciją.

Labai svarbu tinkamai valdyti su pasirinkimo sandorių prekyba susijusią riziką. Ji lemia investuotą kapitalą ir prekyboje naudojamą finansinį svertą, o tai turi įtakos bendram investicinio portfelio pelningumui.

Bazinio turto pasirinkimas prekybai pasirinkimo sandoriais

Pagrindinio turto supratimas

Pradėdami prekiauti pasirinkimo sandoriais, prekiautojai turėtų atidžiai išanalizuoti už pasirinkimo sandorių esantį turtą. Svarbūs tokie veiksniai kaip akcijų kaina, akcijos, dividendai ir turto saugumas. Norint priimti protingus sprendimus, labai svarbu suprasti vykdymo kainos, galiojimo pabaigos datos ir rinkos kainos santykį. Tinkamo turto pasirinkimas turi įtakos rizikai ir galimai grąžai. Svarbu žinoti pinigingumą, vidinę vertę ir tendencijas. Pasirinkimas gali suteikti apsaugą, padidinti kapitalo svertą ir įveikti infliaciją.

Norint sėkmingai prekiauti pasirinkimo sandoriais ir sudaryti tvirtą portfelį, svarbiausia suprasti turtą.

Tinkamos pasirinkimo sandorio sutarties pasirinkimas

Renkantis pasirinkimo sandorį svarbu apgalvoti, kokia vykdymo kaina ir galiojimo pabaigos data atitinka jūsų prekybos planą. Atsižvelkite į tokius veiksnius, kaip vertybinių popierių kaina, rinkos sąlygos ir jums priimtinas rizikos lygis.

Galite rinktis pirkimo, pardavimo ar kitų tipų pasirinkimo sandorius, atsižvelgdami į savo požiūrį į rinką ir tikslus. Tokios strategijos, kaip dengtieji skambučiai, apsauginiai pardavimo sandoriai, "straddles" ir ilgosios pozicijos, gali padėti sumažinti riziką ir padidinti grąžą.

Svarbiausia suprasti sutarties tikrąją vertę. Tai padeda apsispręsti, ar investuoti į dividendines akcijas, apsidrausti nuo infliacijos, ar pasinaudoti pelno sezono privalumais.

Įvertinkite pinigų kiekį, rinkos kainą ir esamas pozicijas, kad veiksmingai valdytumėte kapitalą ir apsisaugotumėte nuo nuostolių.

Išmanydami pasirinkimo sandorių prekybos subtilybes ir taikydami tinkamas strategijas, galite sukurti subalansuotą investavimo planą su ribota rizika ir didesniu pelno potencialu.

Išvada

Prekyba pasirinkimo sandoriais - tai sutarčių pirkimas ir pardavimas. Šios sutartys suteikia jų turėtojui teisę (bet ne pareigą) pirkti arba parduoti turtą už nustatytą kainą iki tam tikros datos.

Svertas yra svarbi prekybos pasirinkimo sandoriais dalis. Jis leidžia investuotojams valdyti didesnę poziciją naudojant mažesnį kapitalą.

Tačiau finansinis svertas gali padidinti ir pelną, ir nuostolius. Todėl pradedantieji turėtų žinoti riziką prieš pasinerdami į pasirinkimo sandorių rinką.

DUK

Kas yra prekyba pasirinkimo sandoriais?

Prekyba pasirinkimo sandoriais - tai investavimo forma, kai investuotojai perka arba parduoda sutartis, suteikiančias teisę, bet ne pareigą, pirkti arba parduoti turtą tam tikra kaina iki tam tikros datos. Pavyzdžiui, įsigydami akcijų pirkimo pasirinkimo sandorį galite įsigyti akcijų už nustatytą kainą.

Kaip svertas veikia pasirinkimo sandorių prekyboje?

Svertas pasirinkimo sandorių prekyboje leidžia investuotojams kontroliuoti didelę poziciją su nedidelėmis investicijomis. Pavyzdžiui, nusipirkus pirkimo pasirinkimo sandorį už 1 JAV dolerį, galima kontroliuoti 100 akcijų. Tai padidina galimą pelną arba nuostolius.

Kokia rizika susijusi su sverto panaudojimu prekiaujant pasirinkimo sandoriais?

Rizika, susijusi su sverto panaudojimu prekiaujant pasirinkimo sandoriais, apima didesnius nuostolius, maržos pareikalavimus ir didesnį kintamumą. Pavyzdžiui, nedidelis bazinio turto kainos pokytis gali lemti didelius nuostolius naudojant svertą.

Ar yra kokių nors privalumų naudojant svertą pasirinkimo sandorių prekyboje?

Taip, sverto naudojimas prekiaujant pasirinkimo sandoriais gali padidinti pelną, bet taip pat ir riziką. Pavyzdžiui, naudodami svertą galite kontroliuoti didesnę poziciją turėdami mažesnį kapitalą, o tai gali lemti didesnę grąžą. Tačiau svarbu svertą naudoti atsargiai ir veiksmingai valdyti riziką.

Kokios yra kelios įprastos strategijos pradedantiesiems prekiautojams pasirinkimo sandoriais?

Kai kurios pradedantiesiems pasirinkimo sandorių specialistams būdingos strategijos apima pirkimo arba pardavimo pasirinkimo sandorių pirkimą, padengtų skambučių naudojimą ir platinimą, pvz., vertikalių arba kalendorinių platinimų. Šios strategijos leidžia pradedantiesiems apriboti riziką ir padidinti galimą grąžą.